交易大师

　　英国FCA是全球最严格、最权威的监管，其最高8.5万英镑FSCS赔付保障，更是全球力度最大的金融保障之一。 　　不过前几天，有朋友问我：如果我手上有30万美金，假如我所在的平台倒闭了，英国FCA的FSCS最高才8.5万英镑，也就10.7万美元，那我剩下的20万美元不就打水漂了，这该怎么办？ 　　虽然英国FCA监管的平台都是经过层层筛选的平台，出现破产清算的风险是极小概率事件，但是老话说，不怕一万，只怕万一，从风险防范的角度，这种忧虑并非没有道理。 　　这就不得不提到平台和监管的其他保障措施了。 　　今天我就以我所在的EBC平台为例，给大家简单梳理一下。 　　 一、独立托管账户 　　首先就是独立托管账户了。 　　我们知道，独立托管账户最主要的作用，就是将大家的资金独立存放在一个单独的账户中，让平台无法划转和挪用。 　　这意味着，无论你是30万美金、50万美金甚至100万美金，只要你的资金是真正独立托管的，就不会受到平台运营状况的影响。 　　这里还要注意的是： 　　 ①独立托管的银行资质越好，安全保障越高。 　　中小银行因为抗风险能力比较弱，如果平台存在运营风险，一定程度上会存在限制，进而影响出入金。但是跨国银行，通常会对风险进行拨备覆盖，加上是FCA重点监管的对象，所以风控能力更强，可以给资金提供最安全的保障。 　　比如EBC平台独立托管银行就是英国大名鼎鼎的巴克莱银行，而且是巴克莱最高级别的企业集团账户，可以提供真正的AAA级安全保护。 　　 ②要确认入金账户和独立托管账户一致，常用的方法就是通过电汇进行查询。 　　比如下面就是EBC平台巴克莱账户信息，你只需要通过电汇就可以确认两个账户是否一致，从而确认资金真正受到英国巴克莱银行的托管保护。 　　 二、风险缓冲 　　虽然，资金独立托管提供了最直接的保护，但是平台破产仍可能导致一部分资金存在无法追回的风险，所以这时候风险缓冲就派上用场了。 　　一个合规的FCA平台，风险缓冲一般有三部分组成： 　　1、FSCS最高8.5万英镑的赔付保障 　　2、监管对于平台的保障金要求 　　3、专业责任险要求。 　　要注意的是，你一定要开设FCA账户才能享受到FSCS赔付保障。但据我所了解的是，真正能够开设FCA账户的平台少之又少，而且FCA针对零售用户最高只有30倍杠杆，想要开设100倍及以上杠杆的FCA账户，必须完成专业投资者...

　　目前市面上免费提供订单流工具的平台很少，EBC平台算是给我们了解订单流工具提供了一个好的切入口。 　　我们知道，订单流工具是通过追踪市场中每一笔订单，进而了解多空持仓变化和主力方向。这是订单流工具区别于其他技术工具的关键。 　　所以通过查看订单的位置和订单量大小，我们就能掌握一些潜在的反转信息，在此向大家分享3个识别趋势反转的信号。 　　 1、POC 　　也就是K线内部的所有价位中买单和卖单成交量总和最大的价位。 　　在EBC订单流工具中会对POC进行专门标注，他可以让你知道，目前市场交易重心在哪里。 　　如果市场趋于震荡的话，POC基本都会在K线中间，而且多根K线的POC基本价位都差不多。但是如果你看到POC开始向顶部或者底部运动的话，就注意可能要变盘了。 　　POC中最重要的是，如果POC出现在K线顶部，尤其是阴线顶部附近时，变盘的可靠性是最大的。 　　你可以这么理解，多空双方都试图推动价格进行突破，所以都在加大筹码，但是如果接下来价格并没有走高，说明多方无力推动价格走高，行情反转的可能性很大。 　　如果POC在影线的顶部附近，说明多方不仅未能推动价格走高，还出现了回撤，更说明了多方在控盘中处于弱势。 　 　2、微单 　　微单是顶部主买比率一种极端情况。 　　顶部主买比率，就是顶部次低位价格的主买单数量/顶部价格的主买单数量，如果这个数字大于28的话，就是微单，往往是一个非常明确的见顶的信号。 　　这同样也非常好理解，在顶部次低位价格买单数量巨大，但是顶部价格订单数量急剧减少，只能说明一个问题，多头手中没有多少筹码了。 　　所以最后多头试图再拉动一次盘面，但是响应的订单很少，彻底宣布这一波上涨结束了。这个指标如果和POC配合起来用，准确度会更高。 　　这里要特别表扬一下EBC订单流工具，像顶部主买比率这种二次加工的数据，都是实时计算出来的，所以可以提供更全面的分析维度。 　　你可以看到，在EBC订单流工具界面，每一根K线上下都标注了不止一个数字，包括COT high，COT low，Delta，成交量，失衡等等，让我们对整个盘面的情况一目了然。 　　 3、大单 　　大单也是顶部主买比率的一种极端情况，和微单不同的是，他是顶部价格的主买单数量，要明显大于顶部次低位价格的主买单数量，此时顶部主买比率大约在0.699以下。 　　虽然是同一个指标的两个方面，但是大单...

　　最近，我在世界黄金协会看到了一份数据。 　　黄金是今年迄今表现最好的资产，累计涨幅已经达到了27.44%。紧随其后的是MSCI美国和MSCI新兴市场。 　　拉长周期看，黄金和MSCI美国也是表现最好的两大资产，他们分别代表了避险资金和风险资产，是风险规避和风险投资者最佳的投资标的。 　　考虑到全球降息周期才开始，黄金和股市仍处于潜在难逢的配置机遇，选择一个靠谱的平台参与就显得非常重要了，我们该如何选择呢？ 　　 1、选择一个强监管的平台，并且注意业务授权 　　关于监管，已经是老生常谈的问题了。 　　一定要选择强监管的平台，这是确保交易安全最关键的一点，尤其是拥有英国FCA、澳洲ASIC等监管牌照，比如我所在的EBC平台。 　　我这里想强调的是，一定要注意平台的业务授权。以EBC平台为例，在FCA监管下，EBC一共获得了15项业务授权。 　　之前有提到过，FCA监管下想要提供完整的服务，一般需要Contract for Differences、Rolling spot forex contract、Rights to or interests in investments、Spread Bet这几项的，很多平台只有3项左右，你就要注意相关业务授权完整不完整了。 　　这里要注意，Rights to or Interests in Investments是涉及到收益权的，大白话，就是分红，这是交易股票或者股指很重要的一个特征，提供此类产品不具备这一项或者在交易中不提供分红，你都要注意。 　　除了FCA监管，EBC金融平台的开曼CIMA牌照也是全监管牌照。注意我标注的位置，一共包含了全部四项业务，除了Broker之外，也涉及到了证券。 　　综上，无论是FCA监管还是离岸监管，EBC金融都可以提供所有资产类别的交易服务，并且受到严格监管，这样的平台更加安全和可靠。 　　反之，如果你在查询平台业务授权，发现相关牌照不支持相关业务授权，你就要小心你的资金可能处于不受监管的交易环境中了。 　　 2、选择一个成本低的平台 　　成本会反映在收益中，相比于获取更大的收益，通过压缩成本提升盈利空间，则是一种更加稳妥的方式。 　　所以我们一定要评估平台的交易成本。 　　目前黄金的行业平均点差大约在2.8-3.2个点左右，所以在选择平台时，成本一定要低于这个水平，最好是在2.5以下。比如E...

　　有个朋友半夜找到我吐苦水，说他在的外汇平台跑路了。我本能的宽慰他一句下次小心，顺便问了一句，有没有提前了解平台的监管。 　　他说出“FCA监管”的时候，我还是吃了一惊。虽然我的直觉是不相信，但是气氛都这边了，我只得让他给我看看监管信息。 　　 一、真假FCA监管的平台 　　按照他说的监管号，我登录了FCA的官方查询网站。果然找到了对应的平台，而且确实只有一家。只不过FCA也提示，这家平台目前处于applied to cancel，也就是说，正在注销中。 　　看来这家平台确实阔过，难怪我这位精明的朋友一样还是着了道。 　　不过，当我打开了这家公司的详细信息，我觉得我这位朋友还是缺了一点心眼。 　　从具体的资料看，这是一家EEA牌照的平台，说的好听一点，确实是FCA可查，但是不受FCA监管，而且在Type这一项上，也是写的非常清楚，这是一家Overseas Firm，进一步佐 　　证他是完全不受FCA监管的。 　　 二、FCA的四类七种牌照 　　其实到了这里就非常的明白了，我朋友并不是在一家FCA监管的平台交易。 　　但是为什么所有信息都是在FCA可查的呢？这还得从FCA监管牌照的分类说起。 　　目前FCA牌照一共可以划分为四类七种：欧盟牌照、全牌照、支付牌照、授权牌照四类。其中，全牌照又分为投资咨询牌照、STP牌照跟MM牌照三种，授权牌照又可以划分为介绍型和独立型两种。 　　 1、欧盟牌照 　　简单说，持有EEA牌照的交易商可以在英国和欧盟经济区经营，但并非受FCA监管，而是由其所在欧盟国家的监管机构负责人，比如挪威FSA、意大利CONSOB等，这完全看欧盟国家的监管水平了。 　　一般在FCA官网上查询，在Status一栏显示“EEA Authorised”（European Economic Area Authorised），即欧洲经济区授权。 　　 2、AR牌照 　　全称Appointed representative，即指定代表牌照。 　　这个牌照并不直接受到FCA的监管，因为拿这个牌照的平台只能算作是FCA直接监管交易券商的代理，其合规性受到FCA持牌券商的全权负责。 　　目前AR牌照一共有两种：介绍性和独立性。介绍性是把业务直接介绍给主公司，独立性则可以用自己的品牌开展业务。不过要获得独立型AR牌照，需要获得FCA的授权，在英国注册并在当地设有办公室。 ...

　　如果你刚刚开始接触交易，除了选择外汇平台外，你还需要面对一个灵魂拷问，交易什么？ 　　所以适合新手交易的品种有哪些，以及还需要注意什么？以EBC平台为例将根据资产分类，从外汇、商品和指数三个方面阐述。 　　 一、外汇 　　外汇市场是全球最大的交易市场，日均交易量7.5万亿美元。 　　目前交易量最大的货币对主要是欧元兑美元、英镑兑美元，美元兑日元，澳元兑美元，还有一个交叉货币对英镑兑日元。 　　交易外汇很重要的原则： 　　①尽可能直盘 　　②交易量大的品种， 　　③如果是刚开始交易，还要选择波动比较小的品种 　　欧元兑美元恰好满足了上面所有的条件，占外汇市场交易量的22.7％，而且是仅次于美元的储备货币，波动相对小一些，更容易把握。 　　当然，更重要的一点是，欧元兑美元的点差比较低，一些流动性好的平台，比如EBC的欧元兑美元点差甚至可以低至0。 　　从EBC平台官网的实时流动性报价可以看出，欧元兑美元头层和二层报价全部都是0点差，而一般来说，只有头层报价才能做到成本最低，足以看出EBC流动性水平和报价优度。 　　值得一提是，美元兑日元原本也是非常好的适合新手的货币对，但是自从日本央行开始加息后，最近一段时间美元兑日元波动很大，不怎好把握，建议还是等市场消化影响后才择机参与。 　　 二、商品 　　商品有很多，比如原油，基本金属中的钢、铜、铁矿石（黑色系）、贵金属中的黄金和白银，以及农产品中的可可、咖啡等。 　　如果你刚开始交易，尽可能选择： 　　①比较好理解的商品 　　②趋势性品种 　　和货币对不同的是，商品和我们生活息息相关，容易受到各种因素影响，且品种之间具有很强的关联性，比如铁矿石你还要考虑焦煤焦炭，终端对于钢铁的需求，以及国家对于减排等政策上的因素，这些不搞懂，你很难做好铁矿石。 　　还有就是趋势性品种 　　比如这是原油的走势，你很难说出一个明确的趋势，甚至还出现过跌至负油价的历史性走势。 　　但是相比之下，黄金走势就明确的多，整体向上。 　　所以我认识的朋友中有一些做原油爆仓的朋友，但是黄金却很少。因为黄金是一般等价物，上涨是长期趋势。而原油受供需影响，上下波动完全没有封顶和封底的空间，所以没有明确的趋势。 　　综合来看，所有商品中最适合新手的是黄金和白银，如果还要进一步筛选，只有黄金。因为白银有工业属性，全世界54.8%白银都用在工业上，也容易受到产业周...

　　最近一段时间关注股市的人比较多。 　　有人问我，听说美股是T+0交易，有什么方式可以参与一下。 　　 一、美股交易和T+0 　　这句话，其实只对了一半，美股确实是T+0交易，但是有条件的T+0制度。 　　目前美股交易有三种账户： 　　①现金账户 　　②普通融资账户 　　③当日冲销账户 　　 1、首先是现金账户，这个账户是T+1交割制度。 　　我举个例子，你今天10万美金买入了一支股票，你然后把他卖了，假设价值11万美金，这里需要交割的资金就是11万，也就是卖出的第2天，你才能动用这笔资金重新交易，相当于你卖出获得11万美金要被冻结一天。 　　现金账户的T+0体现在，你当天买入也可以当天卖出，但注意两个操作时间可能存在等待时间。 　　如果你当天买入卖出，然后再买入，第2次买入属于动用了未交割的资金，就违规了。每个账户允许在连续12个月内最多发生3次违规操作。当发生第4次违规操作时，将会面临90天限制。 　　这个账户是没有杠杆的。 　　 2、其次是普通融资账户。 　　融资账户也是交割T+1。但不同的是，融资账户5天内会给予3次“T+0”机会，也就是说5天内你有3次机会随时买进卖出。 　　但是一旦超过了3次，你就会被禁止交易3个交易日，而且还会被转为现金账户。 　　这个账户的资金要求是2000-25000美元之间，并且对于投资经验有一定要求，通常杠杆在2-3倍左右。 　　 3、我们对于T+0的印象来自于当日冲销账户。 　　这个账户是真的可以随时买进卖出，没有次数限制。但是这个账户资金要求是25000美元，要求比较高，另外杠杆也是2-3倍左右。 　　所以，只有当日冲销账户才是真正的T+0账户，但是要求比较高，并且杠杆低。如果你想要以较低的成本无限制交易，并且还能获得比较高的杠杆，只能通过专业的交易平台。 　　比如，我所在的EBC交易平台，最高可以提供500倍的杠杆，并且资金门槛只有110美元，可以更低的要求参与交易。同时，EBC平台对于EA的兼容性也很高，可以执行更多元的策略。 　　我简单总结了一张图。可以看出，像EBC这一类平台的话，对于普通投资者而言，是参与交易更好的方式。 　　 二、美股更好的参与方式 　　相比于个股，我更推荐通过股指参与交易。 　　因为个股的标的太多了，再加上板块轮动和龙头切换，如果你不能找对板块和强势股票，也很难赚到钱，这需要长期追踪一些个股，...

　　很多人不知道伦敦金和纽约金有什么区别。 　　作为全球最重要的两个黄金基准，伦敦金和纽约金是国际黄金现货和黄金期货报价产生的源头，所以和我们日常的交易息息相关，你有必要好好了解一下。 　　 一、伦敦金 　　伦敦金对应的是现货黄金。由于全球80%以上的现货黄金，都是通过伦敦金银市场协会（LBMA）完成交易的，所以伦敦金自然也就成为了现货黄金的代名词。 　　这个伦敦金银市场协会（LBMA）有多厉害呢？ 　　他们不仅管理着全球唯一的现货黄金的检验和交割标准——London Good Delivery，还管理着现货黄金交易的重要基准——伦敦黄金定盘价(LBMA Gold Price)。 　　说大白话，就是现货黄金想要交易或者交割，必须达到他们制定的标准，就连定盘价的产生也是由他们决定的。 　　可能很多人对定盘价不了解。说的简单一点，LBMA一般会在伦敦时间上午10:30和下午3:00，确定那一刻市场上买卖双方的平衡价格，这就是黄金市场的基准价格。 　　了解这些有什么用呢？ 　 　1、流动性 　　首先LBMA由11个跨国银行做市场会员，他们之间有一个银行间市场，互相买进卖出，形成黄金现货市场的头层报价。 　　有没有感觉很熟悉，我们平时交易获得的顶级流动性，其实就是来自银行间的资金池，而现货黄金最主要的流动性之一就来自这里。 　　所以最适合交易黄金的平台一般都会尽可能接入这些银行。比如我所在的EBC平台就接入了这11家银行中的法巴、花旗、高盛、摩根大通和瑞银等。 　　同时EBC Group还和LBMA中82家普通会员（也是黄金报价重要来源）中的德意志银行、美国银行等保持深度接洽，所以才能做到黄金点差低至0.6。 　　 2.监管 　　因为LBMA在伦敦的缘故，这里是受到英国FCA监管的。或者这么说，英国FCA直接有人在LBMA里设有代表。 　　所以英国FCA持牌的平台，在提供黄金交易相关服务时，实际上就在FCA眼皮子底下进行的，自然安全系数很高。 　　 3、黄金ETF 　　又是一个熟悉的名词。我们平时追踪的黄金ETF数据，其所代表的SPDR Gold Shares，就是使用LBMA Gold Price确定价值。 　　 二、纽约金 　　了解了伦敦金，我们接下来说说纽约金。 　　顾名思义，就是在纽约商品期货交易所交易的黄金，是一种期货。 　　为什么强调纽约商品期货交易所，因为全球...

　　最近很多朋友都问到业内成本最低的平台有哪些？ 　　很多人都提到了EBC平台。作为最近几年最热门的平台之一，EBC Group在很多方面都有口皆碑，但是否能入列成本最低的平台之一呢？我们可以简单评测下。 　　为了便于比较，我们将分别从货币对、大宗商品、股票和股指四类，看看不同交易场景下的成本水平。 　　 1、货币对 　　目前外汇交易主要集中在EURUSD、USDJPY、GBPUSD这三种货币对，EBC平台大致情况如下。作为对比，我还统计了行业具有影响力的27家平台，计算行业平均水平。 　　整体看，EBC频台在货币对交易上的优势还是非常明显的，他的PRO账户交易三个货币对可以用“点差低至0”来形容，在多数情况下均不足行业平均水平的一半。 　　 2、大宗商品 　　大宗商品大家主要关注的是XAUUSD这个品种，也就是黄金。 　　过去一年黄金狂飙突进，身边不管会不会交易的都加入了买黄金的行列。但是最高效的黄金投资方式肯定还是保证金交易，尤其是金价节节攀升的情况下。 　　整体来说，EBC平台确实是业内黄金点差最低的平台之一，即使是STD账户下平均点差也只有1.87个点，远远低于行业3.12的平均水平，特别适合做日内交易的人。 　 　3、股票 　　最近几年，随着3个市值超3万亿美元的股票横空出世，美股也成为了很多海外资产配置的重要标的。 　　由于美股标的过多，我们只看传说的“美股七姐妹”，这几只股票在2023年贡献了美股三分之二的涨幅，其权重和影响力可见一斑，是投资科技股和AI相关概念股最好的标的。 　　由于股票太过分散，这里就不统计行业的平均水平，只从EBC平台的点差表也能看出EBC成本水平——“七姐妹”的点差基本是0.4和0.5，对比其他资产的点差情况也可以看出非常低。 　 　4、股指 　　如果你不会挑选个股，又看到了整个股市的景气周期，那么交易股指是最好的选择。 　　最近几年，交易股指的人越来越多，尤其是被动式指数基金越来越普及之后，很多平台都开始重视股指的成本。这样的背景下，EBC平台的成本大致如下。 　　值得一提的是，EBC Group前一段时间完成了对热门股指的流动性增强。看的出来，流动性增强后，EBC平台交易股指的成本明显优化了，基本可以毫不夸张的说，是业内最低水平。尤其是美股，均不足业内平均水平的一半。 　　 总评： 　　最后我们对EBC Group做个总评。...

　　最近有人留言，想知道最近几年很火的EBC平台，是不是安全合规的平台？那么我就以EBC Group平台为例，简单谈一谈。 　　 我将从四个方面展开： 　　 1、EBC平台监管资质 　　2、EBC平台独立托管银行 　　3、EBC平台的交易软件 　　4、EBC平台的出入金情况 　　一、EBC平台的监管资质 　　谈安全不谈监管，就是无稽之谈。监管决定了平台从注册，到展业，到全流程监督的各个环节，也可以说是安全的最后一道防线，所以第一步看监管。 　　目前EBC有三个监管资质： 　　 英国FCA 监管号： 927552 　　 澳洲ASIC 监管号： 500991 　　 开曼CIMA 监管号： 2038223 　　我们一个个看。 　　 ①首先是英国FCA 。 　　这里要提醒要一下，英国FCA有4类7种牌照，只有全监管牌照中的MM和STP牌照是真正的FCA牌照，一共有三步。 　　第一步，输入927552，有选项，并且没有FCA风险提示，说明是有效监管。 　　第二步，查看Firm Status，Status和Type必须是Authorised和Regulated，且必须是一字不差，这是确认是不是全监管牌照的。 　　第三步，查看Restrictions，Client Money这一项必须是This firm can hold and can control client money，这一步确认是排除全监管中的投资咨询牌照。 　　上面三个步骤可以确认EBC是真正的FCA平台。 　　 ②澳洲ASIC牌照。 　　同样需要提醒的是，澳洲有ABN、ACN和AFSL的区别，前两个类似于工商注册，只有AFSL才是有金融资质的牌照，有人拿着ABN和ACN号码宣称是ASIC监管，你就要谨慎了。 　　识别的方法也很简单，ABN和ACN分别是11位和9位，而AFSL只有6位。这里EBC的监管号500991显然是符合AFSL的规则标准的。 　　当然，我们不能仅靠监管号，还是得动手查验一下，我们在Professional registers这里查找。   　　然后按照我输入的位置，分别填写500991，并且选择Australian Financial Services licensee，就可以进行查找了，同时注意我标注的两项 　　通过上述信息也可以确认EBC Financial Group的ASIC...